Gratis Portefeuille Beta Calculator
Upload je brokerage CSV en meet hoe gevoelig je portefeuille is voor de S&P 500, VT wereldindex, BTC, of een andere benchmark. Krijg beta, Jensen's alpha, R², tracking error, en bull-vs-bear beta asymmetrie.
Wat is de portefeuille beta?
Beta meet hoe jouw portefeuille beweegt ten opzichte van de S&P 500. Beta = 1,0 betekent dat jouw portefeuille precies zoals de markt beweegt; beta = 1,5 betekent dat het 50% harder beweegt; beta = 0,5 betekent de helft minder. Negatieve beta keert de markt om. Beta wordt berekend door jouw dagelijkse rendementen te regressie tegen de benchmark over de volledige houdperiode.
β = 1,0 komt overeen met de markt · 1,5 is geleveraged · 0,5 is defensiefWat Is Portefeuille Beta?
Beta meet hoe je portefeuille beweegt ten opzichte van een benchmark. Het is de helling van de regressielijn wanneer je je dagelijkse rendementen tegen de dagelijkse rendementen van de benchmark plot. Een beta van 1,0 betekent dat je in gelijke pas met de benchmark beweegt. Een beta van 1,5 betekent dat je benchmarkbewegingen met 50% in beide richtingen versterkt. Een beta van 0,5 betekent dat je slechts de helft van de bewegingen van de benchmark ervaart.
Beta is de belangrijkste maatstaf voor het begrijpen van het systematische risico van je portefeuille — het risico dat je niet kunt diversifiëren door meer aandelen te houden. Het is de basis van het Capital Asset Pricing Model (CAPM) en is ingebouwd in alpha, Treynor-ratio, en informatie ratio berekeningen.
β = Cov(Rportfolio, Rbenchmark) / Var(Rbenchmark)
Covariantie van portefeuille- en benchmarkrendementen gedeeld door variantie van benchmarkrendementen
Hoe te Je Beta Interpreteren
| Beta | Interpretatie | Typische Portefeuilles |
|---|---|---|
| < 0 | Beweegt tegenover de benchmark | Inverse ETF's, shortposities, goud tijdens aandelencrashes |
| 0 – 0.3 | Grotendeels onafhankelijk van de benchmark | Cash-zware, markt-neutrale hedgefondsen, niet-gecorreleerde activa |
| 0.3 – 0.7 | Significant minder volatiel dan de benchmark | Obligatie-zware, nutsbedrijven, defensieve sectoren |
| 0.7 – 1.2 | Ruwweg marktgedrag | Gediversifieerde aandelenportefeuilles, brede indexfondsen, 60/40 allocaties |
| 1.2 – 1.8 | Versterkt marktbewegingen | Groei-zware, technologiegerichte, small-cap-zware portefeuilles |
| > 1.8 | Extreme versterking | Geheffectueerde ETF's, concentratie op individuele aandelen, speculatieve namen, de meeste cryptoportefeuilles versus S&P |
Beta alleen vertelt je niet of een portefeuille goed is. Een beta-1.5 portefeuille die 20% geannualiseerd heeft opgeleverd ten opzichte van een benchmark van 8% is beter dan een beta-0.8 portefeuille die 6% heeft opgeleverd. Wat telt is beta + alpha samen: alpha meet de extra opbrengst die je hebt verdiend. na de bijdrage van de benchmark verwijderen.
Vergelijken met Meerdere benchmarks
De bèta van uw portefeuille hangt volledig af van welke benchmark u gebruikt om deze te meten. Foliolytic berekent automatisch de bèta ten opzichte van elke belangrijke benchmark:
- SPY — S&P 500. De standaard voor Amerikaanse aandelenportefeuilles.
- VT — Vanguard Total World Stock. Betere benchmark voor wereldwijd gediversifieerde investeerders.
- QQQ — Nasdaq 100. Geschikt als je voornamelijk Amerikaanse technologieaandelen bezit.
- VTI — Totaal Amerikaanse Markt. Breder dan SPY (inclusief small en mid cap).
- AGG — US Aggregate Bonds. Toont de gevoeligheid van je portefeuille voor renteveranderingen.
- GLD — Goud. Nuttig voor het begrijpen van de blootstelling aan inflatiehedge.
- BTC — Bitcoin. Vereist voor elke cryptoportefeuille.
- Bitwise Crypto Index — Voor het vergelijken van altcoin-portefeuilles met een gediversifieerde crypto-basket.
Foliolytic ondersteunt ook elke aangepaste ticker — als je je bèta ten opzichte van NVDA of META wilt weten, voer dan de ticker in en deze wordt berekend op basis van dezelfde dagelijkse rendementgegevens.
Meet de prestaties van je portefeuille Marktgevoeligheid
Upload een CSV. Krijg beta, alpha, R², tracking error en 70+ metrics ten opzichte van elke belangrijke benchmark. Gratis, geen registratie.
Open de AnalyzerHet analytics dashboard van Foliolytic draait in het Engels. Er zijn vertaalde pagina's beschikbaar zodat je de tool in jouw taal kunt evalueren voordat je inlogt.
Veelgestelde Vragen Vragen
Wat is de portefeuille beta?
De portefeuille beta meet hoezeer jouw portefeuille beweegt wanneer de benchmark beweegt. Een beta van 1.0 betekent dat uw portefeuille de benchmark één-op-één volgt. Een bèta van 1.5 betekent dat uw portefeuille 50% meer beweegt dan de benchmark in beide richtingen — versterkte volatiliteit. Een beta van 0.7 dat betekent dat je 30% minder beweegt dan de benchmark — een defensief profiel. Negatieve beta betekent dat je tegenovergesteld beweegt aan de benchmark, wat zeldzaam maar mogelijk is voor inverse ETF's of goud tijdens aandelenverkoop.
Hoe wordt de portfolio beta berekend?
Beta wordt berekend als de covariantie van de dagelijkse rendementen van je portfolio met de dagelijkse rendementen van de benchmark, gedeeld door de variantie. van de benchmark. Wiskundig: β = Cov(R_portfolio, R_benchmark) / Var(R_benchmark). Foliolytic berekent dit op basis van je werkelijke transactiegeschiedenis, waarbij een dagelijkse rendementreeks voor je portfolio wordt opgebouwd en deze wordt geregressed tegen de benchmark van jouw keuze.
Wat is een goede portfolio beta?
Er is geen universeel 'goede' beta — het hangt af van je risicotolerantie. Een beta van 1.0 betekent dat je volledige marktrisico accepteert. Conservatieve beleggers mikken op 0.7–0.9 (minder volatiliteit dan de markt ten koste van wat rendement). Aggressieve beleggers accepteren soms 1.2–1.5 om marktbewegingen te versterken. Wat belangrijker is, is of je risicogecorrigeerde rendement (alpha) positief is: als je beta 1.5 is maar positieve alpha hebt, word je gecompenseerd voor het extra risico.
Welke benchmarks ondersteunt Foliolytic voor beta?
SPY (S&P 500), VT (Vanguard Total World Stock), QQQ (Nasdaq 100), IWM (Russell 2000), VTI (Totale Amerikaanse Markt), AGG (Amerikaanse Aggregaat Obligaties), TLT (20+ Jaar Treasuries), GLD (Goud), BTC, ETH, en de Bitwise 10 Large Cap Crypto Index — plus elke ticker met prijsgegevens in de database van Foliolytic (meer dan 1.400 aandelen en meer dan 440 cryptocurrencies). Je kunt ook een aangepaste ticker invoeren om te vergelijken met een specifieke aandeel of ETF.
Kan ik een andere beta hebben in bull- versus bearmarkten?
Ja, en het onthult vaak belangrijke informatie. Foliolytic berekent bull-market beta (alleen gebruikmakend van dagen waarop de benchmark positief rendement opleverde) en bear-market beta (alleen gebruikmakend van negatieve benchmarkdagen) afzonderlijk. Een portefeuille met bull-beta van 1,2 en bear-beta van 0,7 heeft asymmetrische blootstelling — het vangt meer opwaartse bewegingen dan neerwaartse, wat precies is wat actieve beheerders nastreven. Een portefeuille met het tegenovergestelde (bull-beta 0,7, bear-beta 1,2) is slechter dan lineaire marktblootstelling.