বিনামূল্যে পোর্টফোলিও বিটা ক্যালকুলেটর
আপনার ব্রোকারেজ CSV আপলোড করুন এবং পরিমাপ করুন আপনার পোর্টফোলিও S&P 500, VT সমস্ত-বিশ্ব সূচক, BTC, বা যেকোনো বেঞ্চমার্কের প্রতি কতটা সংবেদনশীল। বিটা, জেনসেনের অলফা, R², ট্র্যাকিং ত্রুটি, এবং বুলিশ-বিরোধী বেয়ার বিটা অসমমিততা পান।.
পোর্টফোলিও বেটা কী?
বেটা আপনার পোর্টফোলিও কিভাবে S&P 500 এর বিপরীতে চলে তা পরিমাপ করে। বেটা = 1.0 মানে আপনার পোর্টফোলিও বাজারের মতোই সঠিকভাবে দুলছে; বেটা = 1.5 মানে এটি 50% বেশি দুলছে; বেটা = 0.5 মানে অর্ধেক। নেতিবাচক বেটা বাজারের বিপরীত। বেটা আপনার দৈনিক রিটার্নগুলিকে সম্পূর্ণ ধারণকাল জুড়ে বেঞ্চমার্কের বিপরীতে রিগ্রেস করে হিসাব করা হয়।.
β = 1.0 বাজারের সাথে মেলে · 1.5 লিভারেজড · 0.5 প্রতিরক্ষামূলককি পোর্টফোলিও বেটা?
বেটা মাপ করে কিভাবে আপনার পোর্টফোলিও একটি বেঞ্চমার্কের তুলনায় চলে। এটি রিগ্রেশন লাইনের ঢাল যখন আপনি আপনার দৈনিক ফেরতকে বেঞ্চমার্কের দৈনিক ফেরতের বিরুদ্ধে প্লট করেন। ১.০ বিটা মানে আপনি বেঞ্চমার্কের সাথে তাল মিলিয়ে চলেন। ১.৫ বিটা মানে আপনি বেঞ্চমার্কের গতিবিধিকে ৫০% বাড়িয়ে দেন যেকোনো দিকে। ০.৫ বিটা মানে আপনি শুধুমাত্র বেঞ্চমার্কের গতিবিধির অর্ধেক অভিজ্ঞতা করেন।.
বিটা হল আপনার পোর্টফোলিওর সিস্টেম্যাটিক ঝুঁকি বোঝার জন্য সবচেয়ে গুরুত্বপূর্ণ মেট্রিক — ঝুঁকি যা আপনি আরও স্টক ধরে রেখে বৈচিত্র্য করতে পারবেন না। এটি ক্যাপিটাল অ্যাসেট প্রাইসিং মডেল (CAPM) এর ভিত্তি এবং এতে নির্মিত অ্যালফা, ট্রেইনর রেশিও, এবং তথ্য অনুপাত গণনার।.
β = Cov(Rportfolio, Rbenchmark) / Var(Rbenchmark)
পোর্টফোলিও এবং বেঞ্চমার্ক ফেরতের কোভেরিয়েন্স বেঞ্চমার্ক ফেরতের ভ্যারিয়েন্স দ্বারা বিভক্ত
কিভাবে আপনার বিটা ব্যাখ্যা করবেন
| বেটা | ব্যাখ্যা | সাধারণ পোর্টফোলিও |
|---|---|---|
| < 0 | বেঞ্চমার্কের বিপরীত চলে | ইনভার্স ETF, শর্ট পজিশন, ইক্যুইটি ক্র্যাশের সময় সোনার |
| 0 – 0.3 | বেঞ্চমার্কের থেকে অনেকটাই স্বাধীন | নগদ-ভারী, বাজার-নিরপেক্ষ হেজ ফান্ড, অ-সম্পর্কিত সম্পদ |
| 0.3 – 0.7 | বেঞ্চমার্কের তুলনায় উল্লেখযোগ্যভাবে কম অস্থির | বন্ড-ভারী, ইউটিলিটিজ, প্রতিরক্ষামূলক খাত |
| 0.7 – 1.2 | মার্কেটের মতো আচরণ করে | বৈচিত্র্যপূর্ণ ইক্যুইটি পোর্টফোলিও, বিস্তৃত সূচক তহবিল, 60/40 বরাদ্দ |
| 1.2 – 1.8 | মার্কেটের গতিবিধিকে বাড়িয়ে দেয় | গ্রোথ-ভারী, প্রযুক্তি-কেন্দ্রিক, ছোট-ক্যাপ-ভারী পোর্টফোলিও |
| > 1.8 | চরম বাড়িয়ে দেয় | লিভারেজড ETF, একক স্টক কনসেনট্রেশন, স্পেকুলেটিভ নাম, বেশিরভাগ ক্রিপ্টো পোর্টফোলিওর বিরুদ্ধে S&P |
বেটা একা আপনাকে বলে না যে একটি পোর্টফোলিও ভাল কিনা।. একটি বেটা-1.5 পোর্টফোলিও যা 20% বার্ষিকীকৃত ফলন দিয়েছে একটি 8% বেঞ্চমার্কের বিরুদ্ধে, এটি একটি বেটা-0.8 পোর্টফোলিওর চেয়ে ভাল যা 6% ফলন দিয়েছে। যা গুরুত্বপূর্ণ তা হল বেটা + আলফা একসাথে: আলফা আপনার অর্জিত অতিরিক্ত ফলন পরিমাপ করে পরবর্তী বেঞ্চমার্কের অবদান বাদ দেওয়ার পর।.
বিরুদ্ধে তুলনা করুন একাধিক বেঞ্চমার্ক
আপনার পোর্টফোলিওর বেটা সম্পূর্ণরূপে নির্ভর করে আপনি কোন বেঞ্চমার্কের বিরুদ্ধে এটি পরিমাপ করছেন। Foliolytic স্বয়ংক্রিয়ভাবে প্রতিটি প্রধান বেঞ্চমার্কের বিরুদ্ধে বেটা গণনা করে:
- SPY — S&P 500। মার্কিন ইকুইটি পোর্টফোলিওর জন্য ডিফল্ট।.
- VT — ভ্যানগার্ড টোটাল ওয়ার্ল্ড স্টক। বৈশ্বিকভাবে বৈচিত্র্যময় বিনিয়োগকারীদের জন্য ভাল বেঞ্চমার্ক।.
- QQQ — নাসডাক 100। যদি আপনি মূলত মার্কিন প্রযুক্তি ধারণ করেন তবে উপযুক্ত।.
- VTI — মোট মার্কিন বাজার। SPY এর চেয়ে বিস্তৃত (ছোট এবং মাঝারি ক্যাপ অন্তর্ভুক্ত)।.
- AGG — মার্কিন অ্যাগ্রিগেট বন্ড। আপনার পোর্টফোলিওর হার পরিবর্তনের প্রতি সংবেদনশীলতা দেখায়।.
- GLD — সোনা। মুদ্রাস্ফীতি-হেজ এক্সপোজার বোঝার জন্য উপকারী।.
- BTC — বিটকয়েন। যেকোনো ক্রিপ্টো পোর্টফোলিওর জন্য প্রয়োজনীয়।.
- Bitwise Crypto Index — বিকল্প কয়েন পোর্টফোলিওগুলিকে একটি বৈচিত্র্যময় ক্রিপ্টো বাস্কেটের সাথে তুলনা করার জন্য।.
Foliolytic যেকোনো কাস্টম টিকারকেও সমর্থন করে — যদি আপনি আপনার বেটা NVDA বা META এর বিরুদ্ধে জানতে চান, টিকারটি প্রবেশ করুন এবং এটি একই দৈনিক ফলন ডেটা থেকে গণনা করা হয়।.
আপনার পোর্টফোলিওর পরিমাপ করুন বাজার সংবেদনশীলতা
একটি CSV আপলোড করুন। প্রতিটি প্রধান বেঞ্চমার্কের বিরুদ্ধে বেটা, আলফা, R², ট্র্যাকিং ত্রুটি, এবং 70+ মেট্রিক পান। বিনামূল্যে, কোন সাইনআপ নেই।.
বিশ্লেষক খুলুনFoliolytic-এর বিশ্লেষণ ড্যাশবোর্ড ইংরেজিতে চলে। অনুবাদিত পৃষ্ঠা রয়েছে যাতে আপনি সাইন ইন করার আগে আপনার ভাষায় টুলটি মূল্যায়ন করতে পারেন।
প্রায়শই জিজ্ঞাসিত প্রশ্ন
পোর্টফোলিও বেটা কী?
পোর্টফোলিও বেটা পরিমাপ করে আপনার পোর্টফোলিও কতটা চলে যখন বেঞ্চমার্ক চলে। একটি বেটা 1.0 মানে আপনার পোর্টফোলিও বেঞ্চমার্ককে একের জন্য এক অনুসরণ করে। একটি বেটা 1.5 মানে আপনার পোর্টফোলিও বেঞ্চমার্কের চেয়ে 50% বেশি চলে যেকোনো দিকে — বৃদ্ধি পাওয়া অস্থিরতা। একটি বেটা 0.7 এর মানে হল আপনি বেঞ্চমার্কের চেয়ে 30% কম চলেন — একটি প্রতিরক্ষামূলক প্রোফাইল। নেতিবাচক বিটা মানে আপনি বেঞ্চমার্কের বিপরীতে চলেন, যা বিরল কিন্তু বিপরীত ETF বা শেয়ার বিক্রির সময় সোনার জন্য সম্ভব।.
পোর্টফোলিও বিটা কিভাবে গণনা করা হয়?
বিটা হিসাব করা হয় আপনার পোর্টফোলিওর দৈনিক রিটার্নের সাথে বেঞ্চমার্কের দৈনিক রিটার্নের কোভেরিয়েন্স বেঞ্চমার্কের. ভ্যারিয়েন্স। গাণিতিকভাবে: β = Cov(R_portfolio, R_benchmark) / Var(R_benchmark)। Foliolytic এটি আপনার প্রকৃত লেনদেনের ইতিহাস থেকে গণনা করে, আপনার পোর্টফোলিওর জন্য একটি দৈনিক রিটার্ন সিরিজ তৈরি করে এবং এটি আপনার পছন্দের বেঞ্চমার্কের বিরুদ্ধে রিগ্রেস করে।.
একটি ভাল পোর্টফোলিও বিটা কি?
কোনও সার্বজনীন "ভাল" বিটা নেই — এটি আপনার ঝুঁকির সহিষ্ণুতার উপর নির্ভর করে। 1.0 বিটা মানে আপনি সম্পূর্ণ বাজারের ঝুঁকি গ্রহণ করেন। রক্ষণশীল বিনিয়োগকারীরা 0.7–0.9 লক্ষ্য করে (মার্কেটের চেয়ে কম অস্থিরতা কিছু রিটার্নের খরচে)। আগ্রাসী বিনিয়োগকারীরা কখনও কখনও বাজারের গতিবিধি বাড়ানোর জন্য 1.2–1.5 গ্রহণ করে। যা আরও গুরুত্বপূর্ণ তা হল আপনার ঝুঁকি-সমন্বিত রিটার্ন (অ্যালফা) ইতিবাচক কিনা: যদি আপনার বিটা 1.5 হয় কিন্তু ইতিবাচক অ্যালফা থাকে, তাহলে আপনি অতিরিক্ত ঝুঁকির জন্য ক্ষতিপূরণ পাচ্ছেন।.
Foliolytic বিটার জন্য কোন বেঞ্চমার্কগুলি সমর্থন করে?
SPY (S&P 500), VT (Vanguard Total World Stock), QQQ (Nasdaq 100), IWM (Russell 2000), VTI (Total US Market), AGG (US Aggregate Bonds), TLT (20+ Year Treasuries), GLD (Gold), BTC, ETH, এবং Bitwise 10 Large Cap Crypto Index — প্লাস Foliolytic-এর ডেটাবেসে মূল্য ইতিহাস সহ যেকোনো টিকার (1,400+ শেয়ার এবং 440+ ক্রিপ্টোকারেন্সি)। আপনি একটি নির্দিষ্ট শেয়ার বা ETF-এর বিরুদ্ধে তুলনা করার জন্য একটি কাস্টম টিকারও প্রবেশ করতে পারেন।.
আমি কি বুল এবং বেয়ার মার্কেটে ভিন্ন বিটা পেতে পারি?
হ্যাঁ, এবং এটি প্রায়ই গুরুত্বপূর্ণ তথ্য প্রকাশ করে। Foliolytic গণনা করে বুল-মার্কেট বেটা (শুধুমাত্র সেই দিনগুলো ব্যবহার করে যখন বেঞ্চমার্ক ইতিবাচকভাবে ফেরত দিয়েছে) এবং বেয়ার-মার্কেট বেটা (শুধুমাত্র নেতিবাচক বেঞ্চমার্ক দিনগুলো ব্যবহার করে) আলাদাভাবে। ১.২ বুল-বেটা এবং ০.৭ বেয়ার-বেটা সহ একটি পোর্টফোলিও অসমমিত এক্সপোজার রয়েছে — এটি নিচের চেয়ে বেশি উপরের দিকে ধরে, যা সক্রিয় ব্যবস্থাপকদের লক্ষ্য। বিপরীত (বুল-বেটা ০.৭, বেয়ার-বেটা ১.২) সহ একটি পোর্টফোলিও লিনিয়ার মার্কেট এক্সপোজারের চেয়ে খারাপ।.