Качете вашия CSV файл от брокера и получете моментално Sharpe ratio на вашето портфолио — изчислено с реални доходности на държавни облигации на САЩ, а не предположения. Не е необходима регистрация.
Анализирай своя портфейл безплатно →Коефициентът на Шарп измерва доходността на портфейла на единица риск. Изчислява се като (доходност на портфейла − безрискова лихва) разделено на стандартното отклонение на портфейла. Коефициент над 1.0 е добър, над 2.0 е отличен. Повечето диверсифицирани индексни фондове получават оценка от 0.4 до 0.7 в дългосрочен план. Foliolytic използва реални доходности на американските държавни облигации като безрискова лихва, а не фиксирано предположение.
Шарп = (Rₚ − Rf) / σₚ · над 1.0 = добър · над 2.0 = отличенSharpe ratio е най-широко използваната мярка за доходност, коригирана за риск в финансите. Разработен от носителя на Нобелова награда Уилям Ф. Шарп през 1966 г., той отговаря на заблуждаващо простия въпрос: колко излишна доходност получавате за всяка единица риск, която поемате?
Излишната доходност означава доходността над това, което бихте могли да спечелите без риск — обикновено чрез притежаване на държавни облигации на САЩ. Рискът се измерва като волатилността (стандартното отклонение) на доходностите на вашето портфолио. По-високото Sharpe ratio означава, че получавате по-щедро възнаграждение за несигурността, която поемате.
Тази мярка е незаменима за сравняване на инвестиции с различни рискови профили. Портфолио, което носи 20% годишно, звучи впечатляващо, докато не научите, че неговата волатилност е 40%. По-стабилно портфолио, което носи 10% с 8% волатилност, може всъщност да бъде по-добрият представител на доходността, коригирана за риск — и Sharpe ratio улавя точно това разграничение.
Формулата на Sharpe ratio разделя излишната доходност на волатилността:
Вашият портфейл спечели 12% годишно. Доходността на 3-месечните T-бонове е 4.3%. Вашата годишна волатилност е 15%.
Sharpe = (12% − 4.3%) / 15% = 7.7% / 15% = 0.51
Това е адекватно съотношение — печелите около половин процентен пункт излишна доходност за всеки процентен пункт волатилност. Преодоляването на 1.0 би ви поставило в силна територия.
Използвайте тази таблица като бърза справка за оценка на стойностите на Sharpe ratio. Контекстът е важен — Sharpe от 0.7 в бурен мечи пазар може да бъде по-впечатляващ от 1.2 по време на спокоен бичи пазар.
Експортирай историята на покупките/продажбите си като CSV от всяка поддържана брокерска къща — Interactive Brokers, Fidelity, Schwab, Robinhood, Coinbase, Kraken, Binance и др. Foliolytic автоматично разпознава формата.
Използвайки своята база данни с над 1,400 тикера с дневни цени от 2000 година, Foliolytic реконструира стойността на твоя портфейл за всеки календарен ден. Дивидентите и разделянето на акции се отчитат автоматично.
Вместо да използва фиксирано предположение, Foliolytic извлича действителните доходности на 3-месечни държавни облигации на САЩ от Федералния резерв (FRED) за точния период, в който портфейлът ти е бил активен. Това е същата методология, използвана от институционалните управляващи активи.
Дневните логаритмични доходности се изчисляват, средната надбавка се годишно изчислява за 252 търговски дни, а стандартното отклонение се годишно изчислява, като се умножава по √252. Резултатът е твоят ex-post (исторически) Sharpe ratio.
Качи своя брокерски CSV и получи Sharpe ratio плюс 70+ други метрики за секунди. Напълно безплатно.
Анализирай своя портфейл безплатно →Аналитичната платформа на Foliolytic работи на английски. Съществуват преведени страници, за да можете да оцените инструмента на вашия език преди да влезете.
Формулите в електронни таблици и общите онлайн калкулатори не предлагат точни решения. Ето какво прави Foliolytic по различен начин:
Sharpe ratio над 1.0 обикновено се счита за добро — означава, че печелите повече от една единица излишна доходност за всяка единица риск. Съотношения между 1.0 и 2.0 са много силни, а всичко над 2.0 е изключително. За контекст, S&P 500 исторически е произвеждал Sharpe ratio от около 0.4 до 0.7 през последователни 10-годишни периоди. Хедж фондовете, насочени към 1.0+, се считат за от най-висок клас.
Foliolytic използва доходността от 3-месечни T-бонове на САЩ като безрискова лихва, извлечена от базата данни на Федералния резерв за икономически данни (FRED). Тази ставка се извлича ежедневно и се съпоставя с времевия период на вашето портфолио. За разлика от много калкулатори, които предполагат статични 2% или 3%, Foliolytic използва действителната ставка, която е била налична през всеки период на вашата инвестиция — което е от съществено значение в среди като 2023–2025, където доходността от T-бонове надвишава 5%.
Да. Foliolytic проследява над 440 криптовалути с дневни данни за цените, започващи от самото начало. Качете историята на транзакциите си от Coinbase, Kraken, Binance или Delta и Sharpe ratio се изчислява автоматично. Имайте предвид, че крипто портфолиата обикновено имат значително по-висока волатилност от акционните портфолиа, което компресира Sharpe ratio дори когато абсолютните доходи са високи.
И двете съотношения измерват доходността, коригирана за риск, но дефинират "риск" по различен начин. коефициент на Шарп използва общата волатилност (стандартното отклонение на всички доходи), наказвайки положителните и отрицателните колебания еднакво. Този коефициент на Сортино използва само отрицателното отклонение — волатилността на отрицателните доходи — което много инвеститори считат за по-релевантна мярка за риск. Ако вашето портфолио има висока положителна волатилност (големи печалби), коефициентът на Сортино ще бъде по-висок от Шарп. Foliolytic изчислява и двата автоматично от същото CSV качване.
Да, 100% безплатно. Няма регистрация, няма изискване за имейл, няма ограничения за ползване. Данните за вашето портфолио се обработват изцяло в браузъра ви и никога не се изпращат на сървър. Foliolytic е създаден и поддържан от независим разработчик като безплатен ресурс за индивидуални инвеститори, които искат аналитика от институционално качество без ценовия етикет на институцията.