قم بتحميل ملف CSV الخاص بالوساطة الخاصة بك واحصل على نسبة شارب لمحفظتك على الفور - محسوبة باستخدام عوائد سندات الخزانة الأمريكية الحقيقية، وليس الافتراضات. لا حاجة للتسجيل.
حلل محفظتك مجاناً →تقيس نسبة شارب عائد المحفظة لكل وحدة من المخاطر. يتم حسابها على أنها (عائد المحفظة − معدل خالي من المخاطر) مقسومًا على الانحراف المعياري للمحفظة. نسبة شارب فوق 1.0 جيدة، وفوق 2.0 ممتازة. تسجل معظم صناديق المؤشرات المتنوعة 0.4 إلى 0.7 على المدى الطويل. تستخدم Foliolytic عوائد الخزانة الأمريكية الحقيقية كمعدل خالي من المخاطر، وليس افتراضًا ثابتًا.
شارب = (Rₚ − Rf) / σₚ · فوق 1.0 = جيد · فوق 2.0 = ممتازنسبة شارب هي المقياس الأكثر استخدامًا على نطاق واسع للعائد المعدل للمخاطر في المالية. تم تطويرها بواسطة الحائز على جائزة نوبل ويليام ف. شارب في عام 1966، تجيب على سؤال يبدو بسيطًا بشكل خادع: كم من العائد الزائد تكسبه مقابل كل وحدة من المخاطر التي تتحملها؟?
العائد الزائد يعني العائد فوق ما يمكنك كسبه بدون مخاطر - عادةً من خلال الاحتفاظ بسندات الخزانة الأمريكية. يتم قياس المخاطر على أنها التقلبات (الانحراف المعياري) لعوائد محفظتك. تعني نسبة شارب الأعلى أنك تتلقى تعويضًا أكثر سخاءً عن عدم اليقين الذي تتحمله.
تعتبر النسبة لا غنى عنها لمقارنة الاستثمارات ذات ملفات المخاطر المختلفة. قد تبدو محفظة تحقق عائدًا بنسبة 20% سنويًا مثيرة للإعجاب حتى تتعلم أن تقلباتها تبلغ 40%. قد تكون محفظة أكثر استقرارًا تحقق عائدًا بنسبة 10% مع تقلبات بنسبة 8% هي الأداء الأفضل المعدل للمخاطر - وتلتقط نسبة شارب بالضبط هذا التمييز.
تقسم صيغة نسبة شارب العائد الزائد على التقلبات:
لقد حققت محفظتك 12% سنويًا. عائد سندات الخزانة لمدة 3 أشهر هو 4.3%. تقلبك السنوي هو 15%.
Sharpe = (12% − 4.3%) / 15% = 7.7% / 15% = 0.51
هذه نسبة كافية — تكسب حوالي نصف نقطة مئوية من العائد الزائد مقابل كل نقطة مئوية من التقلب. تجاوز 1.0 سيضعك في منطقة قوية.
استخدم هذه الجدول كمرجع سريع لتقييم قيم نسبة شارب. السياق مهم — قد تكون نسبة شارب 0.7 في سوق دببي مضطرب أكثر إثارة للإعجاب من 1.2 خلال فترة صعود هادئة.
قم بتصدير تاريخ الشراء/البيع الخاص بك كملف CSV من أي وسيط مدعوم — Interactive Brokers، Fidelity، Schwab، Robinhood، Coinbase، Kraken، Binance، والمزيد. تقوم Foliolytic بالكشف التلقائي عن التنسيق.
باستخدام قاعدة بياناتها التي تحتوي على أكثر من 1400 رمز مع أسعار يومية تعود إلى عام 2000، تعيد Foliolytic بناء قيمة محفظتك لكل يوم تقويمي. يتم احتساب توزيعات الأرباح وتقسيم الأسهم تلقائياً.
بدلاً من استخدام افتراض ثابت، تسحب Foliolytic عوائد سندات الخزينة الأمريكية لمدة 3 أشهر الفعلية من الاحتياطي الفيدرالي (FRED) للفترة الدقيقة التي كانت فيها محفظتك نشطة. هذه هي نفس المنهجية التي يستخدمها مدراء الأصول المؤسسيون.
يتم حساب العوائد اليومية، ويتم تحويل العائد الزائد المتوسط إلى سنوي على مدار 252 يوم تداول، ويتم تحويل الانحراف المعياري إلى سنوي بضربه في √252. النتيجة هي نسبة شارب الخاصة بك بعد الحدث (التاريخية).
قم بتحميل ملف CSV الخاص بالوسيط الخاص بك واحصل على نسبة شارب بالإضافة إلى أكثر من 70 مقياس آخر في ثوانٍ. مجاناً تماماً.
حلل محفظتك مجاناً →تعمل لوحة تحليلات Foliolytic باللغة الإنجليزية. توجد صفحات مترجمة حتى تتمكن من تقييم الأداة بلغتك قبل تسجيل الدخول.
تقوم جداول البيانات والصيغ العامة عبر الإنترنت بتقليص الزوايا. إليك ما يفعله Foliolytic بشكل مختلف:
تعتبر نسبة Sharpe التي تزيد عن 1.0 جيدة عمومًا — فهذا يعني أنك تكسب أكثر من وحدة واحدة من العائد الزائد مقابل كل وحدة من المخاطر. النسب بين 1.0 و2.0 قوية جدًا، وأي شيء فوق 2.0 استثنائي. للتوضيح، فإن S&P 500 قد أنتج تاريخيًا نسبة Sharpe تتراوح تقريبًا بين 0.4 إلى 0.7 على فترات 10 سنوات متتالية. تعتبر صناديق التحوط التي تستهدف 1.0+ من الدرجة الأولى.
يستخدم Foliolytic عائد سندات الخزينة الأمريكية لمدة 3 أشهر كمعدل خالي من المخاطر، مأخوذ من قاعدة بيانات بيانات الاحتياطي الفيدرالي الاقتصادية (FRED). يتم سحب هذا المعدل يوميًا ومطابقته مع الفترة الزمنية لمحفظتك. على عكس العديد من الآلات الحاسبة التي تفترض معدل ثابت بنسبة 2% أو 3%، يستخدم Foliolytic المعدل الفعلي الذي كان متاحًا خلال كل فترة من استثمارك — وهو ما يهم بشكل كبير في بيئات مثل 2023–2025 حيث تجاوزت عوائد سندات الخزينة 5%.
نعم. يتتبع Foliolytic أكثر من 440 عملة مشفرة مع بيانات أسعار يومية تعود إلى البداية. قم بتحميل تاريخ معاملاتك من Coinbase أو Kraken أو Binance أو Delta وسيتم حساب نسبة Sharpe تلقائيًا. ضع في اعتبارك أن محافظ العملات المشفرة تميل إلى أن تكون لديها تقلبات أعلى بكثير من محافظ الأسهم، مما يضغط على نسبة Sharpe حتى عندما تكون العوائد المطلقة مرتفعة.
تقيس كلتا النسبتين العائد المعدل حسب المخاطر، لكنهما تعرفان "المخاطر" بشكل مختلف. نسبة شارب تستخدم التقلب الكلي (الانحراف المعياري لجميع العوائد)، معاقبة التقلبات الإيجابية والسلبية بالتساوي. نسبة سورتينو تستخدم فقط انحراف الجانب السلبي - تقلب العوائد السلبية - والذي يعتبره العديد من المستثمرين مقياسًا أكثر صلة بالمخاطر. إذا كان لديك تقلب إيجابي مرتفع في محفظتك (أرباح كبيرة)، ستكون نسبة سورتينو أعلى من نسبة شارب. يقوم Foliolytic بحساب كلاهما تلقائيًا من نفس تحميل CSV.
نعم، مجاني بنسبة 100%. لا حاجة للتسجيل، ولا بريد إلكتروني مطلوب، ولا حدود للاستخدام. تتم معالجة بيانات محفظتك بالكامل داخل متصفحك ولا يتم إرسالها إلى أي خادم. تم بناء Foliolytic وصيانته بواسطة مطور مستقل كموارد مجانية للمستثمرين الأفراد الذين يرغبون في تحليلات ذات جودة مؤسسية دون تكلفة مؤسسية.